Американские фондовые рынки вторую неделю подряд закрылись ростом. S&P 500 вырос на 0,31%, Dow Jones — на 0,5%, а Nasdaq — на 0,91%. Инвесторов воодушевили позитивные прогнозы по экономике и возросшая уверенность в том, что Федеральная резервная система на следующей неделе снизит ключевую ставку рефинансирования.

Европейские рынки завершили неделю «скромным» ростом: общеевропейский индекс STOXX 600 поднялся на 0,4%. Драйвером роста вновь стали позитивные ожидания по американскому рынку. Недельный рост европейских рынков обеспечили сектора автомобилестроения, технологий и сырьевых ресурсов. Citigroup установил целевой уровень для STOXX 600 на конец 2026 года в районе 640 пунктов. Эта цель подразумевает рост примерно на 10,5% от текущих уровней.

В понедельник цены на золото немного выросли, достигнув примерно $4206 за унцию.

Ожидания инвесторов, что на этой неделе Центральный банк США снизит ключевую ставку рефинансирования, ослабили доллар — он опустился до минимального уровня за последний месяц. Ослабевший доллар делает золото более доступным для покупателей из других стран, что и способствовало росту спроса на него.

Акции Philips в прошлый четверг упали более чем на 6% — это самое сильное дневное падение с февраля. Причиной стал прогноз Citigroup, согласно которому рост компании может оказаться медленнее ожидаемого. Citigroup отметил, что Philips действительно прогнозирует рост продаж до 2026 года, однако он, вероятно, будет не таким высоким, как предполагали некоторые аналитики.

Nvidia приобрела долю в Synopsys на сумму 2 миллиарда долларов. Инвестиции направлены на совместную разработку инструментов проектирования, управляемых искусственным интеллектом. После объявления о сотрудничестве акции Synopsys выросли почти на 5%, а акции Nvidia — на 1,4%.

«Пузыря» в сфере искусственного интеллекта нет — заявил председатель SK Group Чей Тэйвун. Южнокорейская компания, поставляющая чипы памяти для ИИ-систем Nvidia, в прошлом году показала рост акций на 214% благодаря рекордной прибыли на фоне высокого спроса на дата-центры и бума ИИ. Чей Тэйвун отметил, что акции компаний в сфере ИИ действительно росли «слишком быстро» и, возможно, подвергнутся рыночной коррекции, однако в долгосрочной перспективе инвестиции полностью оправданы.

Индия готовится принять жесткие меры против IndiGo после того, как авиакомпания отменила более 2000 рейсов в этом месяце из-за нехватки персонала, что привело к серьезным перебоям в пассажирских перевозках. Кризис вызвал опасения по поводу доминирования IndiGo на рынке и привел к падению акций компании на 17%.

Netflix приобретает теле- и киностудии, а также стриминговый бизнес Warner Bros. Discovery за 72 миллиарда долларов. Сделка предоставит крупнейшей в мире стриминговой платформе контроль над ключевыми франшизами. Масштабное приобретение подвергнется жесткой проверке со стороны антимонопольных органов США и Европы. Акции Warner Bros. Discovery выросли после объявления, в то время как акции Netflix немного упали.

Среди компаний с рыночной капитализацией не менее 10 миллиардов долларов США наибольший рост на прошлой неделе показала компания AST SpaceMobile, Inc., разработчик технологий орбитальной мобильной связи. Акции компании выросли за неделю на 31,53% (до 73,92 доллара США за акцию). Следующей в списке оказалась Rubrik, Inc., поставщик облачных сервисов для хранения данных и кибербезопасности, акции которой выросли на 24,45% (до 86,27 доллара США). Замкнул тройку лидеров производитель полупроводников и микросхем Microchip Technology Incorporated, акции которого выросли на 22,83% (до 65,81 доллара США).

В тройку лидеров компаний с наибольшей капитализацией, понесших наибольшие потери на прошлой неделе, вошли Symbotic Inc., поставщик систем автоматизации складов и логистических систем AB, акции которой упали за неделю на 28,73% (до 59,70 доллара США). Далее следует лидер рынка систем хранения данных Pure Storage, Inc., акции которого упали на 20,83% до 70,43 доллара США. Тройку лидеров замыкает медиа- и развлекательная компания Paramount Skydance Corporation, акции которой упали на 16,57% до $13,37.

Morgan Stanley пересмотрел свой прогноз в сторону повышения и теперь ожидает, что Федеральная резервная система снизит свою ключевую процентную ставку на 25 базисных пунктов в декабре. Трейдеры также ожидают снижения ставки на заседании 9-10 декабря примерно на 87%.

Потребительские расходы в США выросли всего на 0,3% в сентябре, что свидетельствует о замедлении экономики, поскольку рост цен и ослабление рынка труда сдерживают спрос. Инфляция остается высокой. Индекс цен расходов на личное потребление (PCE) вырос на 0,3% в сентябре и на 2,8% в годовом исчислении, что обусловлено ростом цен на товары и энергоносители, включая тарифы.

Согласно опросу Мичиганского университета, индекс потребительских настроений в США немного улучшился в начале декабря до 53,3 с 51,0 в ноябре. Инфляционные ожидания снизились. Потребители прогнозируют инфляцию на уровне 4,1% в следующем году и 3,2% в течение следующих пяти лет, но общие оценки остаются осторожными, поскольку семьи продолжают ощущать давление растущих расходов.

Заинтересованы в инвестировании? Откройте для себя новые возможности с Apricot Capital!

Apricot Capital регулируется Центральным банком РА.